基金投顧行業(yè)正圍繞“顧”進(jìn)行深入探索。近期，多家投顧機(jī)構(gòu)試水差異化的人工服務(wù)，同時積極招兵買馬，意在打造專業(yè)的投資顧問隊伍。專業(yè)的投顧人員培訓(xùn)機(jī)構(gòu)也應(yīng)運(yùn)而生，今年11月廣州投資顧問學(xué)院揭牌運(yùn)營。

在業(yè)內(nèi)人士看來， “三分投，七分顧”已成為行業(yè)基本共識，隨著投顧生態(tài)鏈逐步構(gòu)建，對投資顧問人才的需求正持續(xù)擴(kuò)大，后續(xù)需要各方攜手努力，建立健全多層次的投資顧問體系，探索差異化服務(wù)，最終提高投資者的獲得感。

積極探索差異化服務(wù)

今年以來，中歐財富、易方達(dá)基金等基金投顧機(jī)構(gòu)，在自營平臺、天天基金、陸基金等銷售渠道陸續(xù)上線了一對一的遠(yuǎn)程投顧人工服務(wù)。

“近期我們接連在多個平臺入駐了線上顧問，這是公司多層次顧問體系建設(shè)中重要一環(huán)。顧問人員作為投顧機(jī)構(gòu)面向客戶的‘窗口’，解答客戶關(guān)于投資組合、投資策略、賬戶運(yùn)作、調(diào)倉分析等方面的問題。同時也會向公司內(nèi)部傳達(dá)客戶的聲音和實際需求，推動整個團(tuán)隊不斷提升服務(wù)水平。”易方達(dá)基金投顧業(yè)務(wù)部顧問團(tuán)隊負(fù)責(zé)人朱昱銘說。

在業(yè)內(nèi)人士看來，在人工服務(wù)場景下，投顧機(jī)構(gòu)可以向客戶提供更有深度的服務(wù)。以中歐財富的理財師團(tuán)隊為例，為了幫助客戶對賬戶持倉有一個更具象的理解，中歐財富依托投顧投研團(tuán)隊的底層框架，構(gòu)建了客戶資產(chǎn)診斷及優(yōu)化配置建議的整套算法工具，基于賬戶當(dāng)期大類資產(chǎn)的配置、投資者的風(fēng)險承受能力評估，以及投顧投研團(tuán)隊的觀點(diǎn)，為客戶提供配置方案，并通過理財師一對一服務(wù)為客戶提供從持倉分析、行業(yè)分析、資產(chǎn)配置優(yōu)化建議到投后持倉陪伴的全周期服務(wù)。

對于投顧服務(wù)，投資者接受度如何？近日，中歐財富與天天基金結(jié)合上萬份問卷調(diào)研，發(fā)布了《試點(diǎn)四周年 基金投顧業(yè)務(wù)發(fā)展白皮書2023》（下稱“白皮書”）。根據(jù)白皮書，94%的受訪者認(rèn)為，資產(chǎn)診斷服務(wù)幫助自己解答了在持倉方面的困惑；74%的受訪者認(rèn)為，這一服務(wù)對投資是有幫助的。從天天基金對接受中歐財富理財師服務(wù)的用戶跟蹤情況來看，60%的用戶對理財師提供的服務(wù)感到滿意，且過半用戶愿意介紹朋友來體驗理財師服務(wù)，甚至愿意為理財師服務(wù)付費(fèi)。

持續(xù)充實人才隊伍

提供差異化的投顧服務(wù)，需要專業(yè)化的投資顧問團(tuán)隊支持。朱昱銘透露，易方達(dá)基金投顧團(tuán)隊招募了一批學(xué)歷較好、顧問經(jīng)驗豐富、堅守投顧業(yè)務(wù)初心的專業(yè)人員，并圍繞顧問服務(wù)的場景和內(nèi)容進(jìn)行了培訓(xùn)。后續(xù)將持續(xù)加強(qiáng)顧問隊伍建設(shè)，招募更多顧問人員，打造大規(guī)模、多層次的顧問體系。

從海外經(jīng)驗看，截至2021年底，美國約有35萬注冊投資顧問代表，為超4200萬名客戶提供服務(wù)。在易方達(dá)基金董事長（聯(lián)席）兼總經(jīng)理劉曉艷看來，我國現(xiàn)在有7億基金投資者，即使大量借助科技手段，也需要一支人數(shù)較多的基金投資顧問隊伍。因此，發(fā)展投顧業(yè)務(wù)的首要任務(wù)就是打造具備一定規(guī)模的專業(yè)投資顧問隊伍。

專業(yè)的投顧人員培訓(xùn)機(jī)構(gòu)應(yīng)運(yùn)而生。據(jù)了解，廣州投資顧問學(xué)院已正式投入運(yùn)營，這是第一家基金投顧人員專門培訓(xùn)機(jī)構(gòu)，初步打造了一套培訓(xùn)課程體系，從投顧理念、技能培養(yǎng)和基礎(chǔ)知識三個層面提供專業(yè)化、體系化的培訓(xùn)。

“以前經(jīng)常需要打電話給客戶推銷新基金，但在市場行情欠佳的情況下，這些基金產(chǎn)品收益并不理想，導(dǎo)致客戶信任度降低。”近日，從事基金銷售的張揚(yáng)參加了廣州投資顧問學(xué)院的培訓(xùn)，他感慨頗多，“經(jīng)過系統(tǒng)培訓(xùn)后，我重新理解了基金投顧的含義，以前認(rèn)為基金投顧只是銷售投顧組合而已，現(xiàn)在愈發(fā)認(rèn)識到買方投顧是投資者、投顧和公司利益一致的體現(xiàn)。”

盈米基金CEO肖雯認(rèn)為，基金投顧真正的使命是幫助客戶穿越周期，實現(xiàn)長期回報，真正的任務(wù)是改善客戶的認(rèn)知和行為?！盎鹜额櫴切迈r事物，市場也是在逐漸接受的過程中。從盈米平臺來看，一些優(yōu)秀的投顧，可以收到1%甚至更高的投資顧問費(fèi)，這其中的關(guān)鍵在于要為客戶提供價值和服務(wù)。總體來看，未來投顧業(yè)務(wù)要用更低的成本、更高的效率，以及更精準(zhǔn)的方法去服務(wù)客戶?！毙┍硎?。

投顧產(chǎn)業(yè)向縱深化發(fā)展

除廣州投資顧問學(xué)院外，近日廣州投顧產(chǎn)業(yè)鏈投資公司揭牌運(yùn)營，這是國內(nèi)第一家專注投顧生態(tài)塑造的母基金。公開信息顯示，廣州投顧產(chǎn)業(yè)鏈投資公司由盈米基金、廣發(fā)證券、粵開證券、萬聯(lián)證券聯(lián)合發(fā)起設(shè)立，易方達(dá)基金、廣發(fā)基金等機(jī)構(gòu)共同參與，首批擬籌集資金合計超2億元，肖雯出任該公司董事長。

“我們儲備了不少項目，力爭在未來3至5年內(nèi)利用創(chuàng)新的生態(tài)打法，孵化和投資20至30家獨(dú)立投顧和投顧服務(wù)機(jī)構(gòu)，并投資8至10家早期金融科技公司?！毙┍硎?，基金投顧產(chǎn)業(yè)向縱深化發(fā)展，這也是整體投顧業(yè)態(tài)建設(shè)邁出的重要一步。未來，在給客戶提供價值的基礎(chǔ)上，各家機(jī)構(gòu)各有特色、各有專長、分工協(xié)作。投顧的產(chǎn)業(yè)鏈豐富且多元，未來將有更多機(jī)構(gòu)用不同方式實現(xiàn)成長。

展望未來，易方達(dá)基金副總裁陳彤打了一個比方——基金投顧不是快餐式的業(yè)務(wù)，而是更像釀酒，正是這樣的高門檻，也讓基金投顧從長期來看更具業(yè)務(wù)發(fā)展吸引力。

“我們也在關(guān)注個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)啟動、公募基金費(fèi)率改革等政策對投顧業(yè)務(wù)的潛在影響。海外個人養(yǎng)老金等業(yè)務(wù)的出現(xiàn)極大促進(jìn)了投顧業(yè)務(wù)的發(fā)展，有理由相信國內(nèi)該類業(yè)務(wù)的出現(xiàn)將同樣對投顧業(yè)務(wù)產(chǎn)生推動作用。”陳彤表示，就投顧機(jī)構(gòu)顧問服務(wù)能力建設(shè)而言，要建立健全多層次投資顧問體系，并探索投顧業(yè)務(wù)場景下的科技賦能。

“我們需要千帆競發(fā)的投顧，一起在最前線真正地改善居民對于投資的認(rèn)知，幫助他們實現(xiàn)長期收益，解決‘基金賺錢，基民不賺錢’的問題。”肖雯說。