上證報(bào)中國(guó)證券網(wǎng)訊(記者 劉禮文)“目前,A股市場(chǎng)上高科技行業(yè)市值占比已由2017年初的約20%增長(zhǎng)至近40%。”5月31日,上海舉行市政府新聞發(fā)布會(huì),介紹第十四屆陸家嘴論壇有關(guān)情況。上海證監(jiān)局黨委委員、副局長(zhǎng)王登勇從三大方面介紹了近年來(lái)資本市場(chǎng)在支持科技創(chuàng)新方面的進(jìn)展情況。
一是健全多層次資本市場(chǎng)體系,增強(qiáng)對(duì)科技企業(yè)上市的制度包容性。隨著股票發(fā)行注冊(cè)制改革全面落地,多層次資本市場(chǎng)體系更加完善,滬深北交易所各板塊的定位更加清晰。2022年新上市企業(yè)中,高新技術(shù)企業(yè)占比近九成。
具體來(lái)看,科創(chuàng)板“硬科技”的定位得到彰顯,比如在集成電路行業(yè)已形成近90家上市公司組成的產(chǎn)業(yè)集群。創(chuàng)業(yè)板服務(wù)創(chuàng)新的力度不斷增強(qiáng),高新技術(shù)企業(yè)占比近九成,戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)企業(yè)占比近六成。北交所開(kāi)市以來(lái),戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、先進(jìn)制造業(yè)上市公司占比超八成,國(guó)家級(jí)專精特新“小巨人”企業(yè)占比超四成。
同時(shí),中國(guó)證監(jiān)會(huì)通過(guò)關(guān)鍵制度改革增強(qiáng)包容性。比如,注冊(cè)制改革試點(diǎn)期間,優(yōu)化紅籌架構(gòu)、特殊股權(quán)結(jié)構(gòu)企業(yè)上市制度,更好地適應(yīng)高科技企業(yè)多樣化的股權(quán)設(shè)計(jì)需求。允許符合一定條件的未盈利企業(yè)在科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板上市,支持處于研發(fā)階段尚未形成一定收入的企業(yè)上市,契合科技創(chuàng)新企業(yè)前期投入大、收入和盈利需要一個(gè)過(guò)程的現(xiàn)實(shí)特點(diǎn)。
二是支持科技創(chuàng)新公司發(fā)行債券融資發(fā)展。平穩(wěn)推出科技創(chuàng)新公司債券試點(diǎn)并于2022年5月轉(zhuǎn)入常態(tài)化發(fā)行,支持符合條件的企業(yè)發(fā)行科技創(chuàng)新公司債券,持續(xù)完善配套措施。今年4月,進(jìn)一步印發(fā)《推動(dòng)科技創(chuàng)新公司債券高質(zhì)量發(fā)展工作方案》,加快提升科技創(chuàng)新企業(yè)服務(wù)質(zhì)效。截至2023年3月底,交易所市場(chǎng)共計(jì)發(fā)行科創(chuàng)債283只,發(fā)行規(guī)模2100億元。
三是持續(xù)加強(qiáng)投資端支持力度。引導(dǎo)證券基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)積極投資科技企業(yè),支持通過(guò)券商自營(yíng)、資管、另類投資、私募投資和公募基金等形式,加大對(duì)科技企業(yè)的投資力度。截至2022年底,公募基金已持有科技型企業(yè)市值2.29萬(wàn)億元,占科技型企業(yè)自由流通市值的20.24%,占公募基金持有所有股票市值的41.31%。
私募基金堅(jiān)持“投早投小投長(zhǎng)投科技”,在促進(jìn)企業(yè)資本形成、支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)等方面發(fā)揮積極作用。注冊(cè)制改革以來(lái),近九成的科創(chuàng)板上市公司和六成的創(chuàng)業(yè)板上市公司獲得過(guò)私募基金支持。聚焦關(guān)鍵核心領(lǐng)域,精準(zhǔn)支持計(jì)算機(jī)、半導(dǎo)體、醫(yī)藥生物等重點(diǎn)科技創(chuàng)新領(lǐng)域,截至2022年底,上述領(lǐng)域在投項(xiàng)目6.01萬(wàn)個(gè),在投本金2.31萬(wàn)億元。